Pripoved poteka v imenu mladega španskega plemiča, ki je skoraj postal žrtev hudičevih mahinacij. Ko je bil don Allvar Maravillas star petindvajset let, je služil kot kapitan straže neapeljskega kralja. Častniki so se pogosto prepuščali filozofskim pogovorom, in ko se je pogovor preusmeril v kabalizem: nekateri so ga obravnavali kot resno znanost, drugi pa so ga videli le kot vir za prevaranje in zavajanje lahkovernega. Don Alvar je molčal in pazil na najstarejšega kolega - flamanskega Soberano. Kot se je izkazalo, je imel oblast nad tajnimi silami. Alvar se je želel takoj pridružiti tej veliki znanosti in na opozorila učitelja neusmiljeno odgovoril, da mu bo iz ušesa iztrgal princa teme.
Soberno je mladega moškega povabil na večerjo v družbi svojih dveh prijateljev. Po jedi se je celotna četa odpravila v ruševine Portici. V votlini z obokanim stropom je flamski moški narisal krog s trsom, vanj vpisal nekaj znakov in poimenoval formulo za urok. Potem so vsi šli ven, don Alvar pa je ostal sam. Ni mu bilo prijetno, vendar se je bal, da bi šel za prazno fanfaro in je zato spoštoval vsa navodila, trikrat je poklical ime Beelzebub. Kar naenkrat se je odprlo okno pod lokom, poplavila se je zaslepljiva svetloba in pojavila se je gnusna glava kamele z ogromnimi ušesi. Gape, duh je v italijanščini vprašal: "Kaj hočeš?" Don Alwar je skoraj zgubil občutke ob zvokih groznega glasu, vendar se je uspel nadzorovati in je govoril s tako hudomušnim tonom, da se je hudič osramotil. Don Alwar mu je ukazal, da se bo pojavil v primernejšem videzu - na primer v obliki psa. Nato je kamela iztegnila vrat do same jame in na tla pljunila majhnega belega španjela s svilenimi lasmi. Bila je psica in mladenič ji je dal ime Biondetta. Po naročilu Alvarja so postavili bogato mizo. Biondetta se je najprej pojavila v podobi virtuoznega glasbenika, nato pa - ljubka stran. Zbrani in njegovi spremljevalci niso mogli skriti začudenja in strahu, a krepko zaupanje mladega častnika jih je nekoliko pomirilo. Potem se je do razvalin pripeljal veličasten prevoz. Na poti v Neapelj je Bernadillo (to je bilo ime enega izmed Sobranovih prijateljev) predlagal, da se don Alvar skrega, ker ni nikoli nikomur postregel s tako vljudnostjo. Mladenič ni rekel ničesar, vendar je začutil nejasen alarm in se odločil, da se čim prej znebi svoje strani. Potem je Biondetta zavpila za občutek časti: španski plemič ob tako pozni uri ne more izgnati niti zaničenega kurtizana, da ne omenjam dekleta, ki je žrtvovalo vse zanj. Don Alwar je priznal: ko je zavrnil storitve namišljenega služabnika, se je slekel in legel, toda njegov obraz se mu je zdel povsod - tudi na krošnji postelje. Zaman se je spominjal na grdega duha - gnusoba kamel je le še čar Biondette.
Od teh bolečih misli se je postelja zlomila in mladenič je padel na tla. Ko je prestrašena Biondetta hitela k njemu, ji je ukazal, naj ne teče po sobi bosa in v eni majici - da ne bi prehladila. Naslednje jutro je Biondetta priznala, da se je zaljubila v Alvarja zaradi hrabrosti, ki je bila prikazana ob strašnem vidu, in vzela telesno školjko, da bi se povezala s svojim junakom. V nevarnosti je: klevetalci ga hočejo razglasiti za nekromanca in ga dati v roke slavnega sodišča. Oba morata pobegniti iz Neaplja, najprej pa mora izgovoriti čarobno formulo: sprejeti službo Biondette in jo vzeti pod svojo zaščito. Don Alwar je zamrmral besede, ki so ga spodbudile, in deklica je vzkliknila, da bo postala najsrečnejše bitje na svetu. Mladenič se je moral sprijazniti s tem, da je demon prevzel vse potne stroške. Na poti v Benetke je don Alvar zapadel v nekakšno otrplost in se prebudil že v apartmajih najboljšega hotela v mestu. Šel je k bankirju svoje matere in mu takoj dal dvesto stražarjev, ki jih je don Mencia poslal preko konjeniškega Miguela Pimientosa. Alvar je odpiral pisma: mati se je pritoževala nad njenim zdravjem in s sijajno nepazljivostjo - a zaradi denarja ni rekla niti besede o denarju.
Z veseljem je vrnil Bondettejev dolg, je mladenič zapustil vrtinec mestne zabave - na vse možne načine se je trudil, da bi bil stran od izvira svoje skušnjave. Don Alvarjeva strast je bila igra in vse je šlo dobro, dokler ga sreča ni spremenila - izgubil se je na tleh. Biondetta je, ne glede na njegovo zgražanje, ponudil svoje storitve: nejevoljno je izkoristil njeno znanje in uporabil eno preprosto kombinacijo, ki se je izkazala za nezgrešljivo. Zdaj je bil Alvar vedno z denarjem, a tesnoben občutek se je vrnil - ni bil prepričan, da bo lahko odstranil nevarnega duha iz sebe. Biondetta mu je neprestano stal pred očmi. Da bi se oddaljil od misli o njej, je začel preživljati čas v družbi kurtizan in najbolj znana izmed njih se je kmalu noro zaljubila vanj. Alvar je iskreno skušal odgovoriti na ta občutek, saj je hrepenel, da se osvobodi svoje skrivne strasti, a vse je bilo zaman - Olympia je hitro spoznala, da ima tekmeca. Po naročilu ljubosumne kurtizana so Alvarjevo hišo spremljali, nato pa je Biondetta prejela anonimno grozilno pismo. Alvarja je prizadela neumnost svoje ljubice: če bi Olimpija vedela, komu grozi smrt! Zaradi nerazumljivega samega razloga tega bitja ni mogel nikoli imenovati pravega imena. Medtem je Biondetta očitno trpela zaradi Alvarove nepazljivosti in svoje hrepenenje izlila v glasbenih improvizacijah. Ko je poslušala njeno pesem, se je Alvar odločil takoj oditi, saj je obsedenost postajala preveč nevarna. Poleg tega se mu je zdelo, da ga opazuje Bernadillo, ki ga je nekoč spremljal do ruševin Porticija. Porters je nosil Alvarjeve stvari do gondole, sledila je Biondetta in v tistem trenutku jo je zamaskirana ženska zabila z bodalom. Drugi morilec je z prekletstvom potisnil zadržano gondolierje, Alvar pa je prepoznal glas Bernadila.
Biondetta je krvavela. Poleg sebe v obupu je Alvar zavpil za maščevanjem. Pojavil se je kirurg, ki ga privlačijo kriki. Po pregledu ranjencev je sporočil, da ni upanja. Zdelo se je, da je mladenič izgubil razum: oboževana Biondetta je bila žrtev njegovih smešnih predsodkov - vzel jo je za varljivega duha in jo namerno spravil v smrtno nevarnost. Ko je izmučeni Alvar končno zaspal, je sanjal o materi: kot bi šel z njo v ruševine Porticija, in nenadoma ga je nekdo potisnil v prepad - bila je Biondetta! Toda potem ga je ujela druga roka in znašel se je v naročju svoje matere. Alvar se je z grozo prebudil zdahnjen. Nedvomno so bile te grozne sanje plod razočarane domišljije: zdaj ni bilo dvoma, da je Biondetta bitje iz mesa in krvi. Alvar se je zaobljubil, da ji bo dal srečo, če bo preživela.
Tri tedne kasneje se je Biondetta prebudila. Alvar jo je obkrožil z najbolj nežno skrbjo. Hitro si je opomogla in cvetela vsak dan. Končno si je upal postaviti vprašanje o grozni viziji v ruševinah Portici. Biondetta je trdila, da gre za trik nekromancerjev, ki so nameravali ponižati in zasužnjiti Alvarja. Toda sili, salamandri in Undini, navdušeni nad njegovim pogumom, so se odločili, da ga bodo podprli, in Biondetta se je pred njim pojavila v obliki psa. Telesno lupino ji je bilo dovoljeno sprejeti zaradi zveze z modranom - prostovoljno je postala ženska in ugotovila je, da ima srce, ki v celoti pripada njenemu ljubimcu. Vendar pa je brez podpore Alvarja obsojena, da postane najbolj bedno bitje na svetu.
Mesec je minil v prijetnem blaženosti. Ko pa je Alvar dejal, da mora za poroko prositi materinski blagoslov, je Biondetta padla nanj z očitki. Popuščeni mladenič se je kljub temu odločil, da se odpravi v Extremaduro. Biondetta ga je doletela blizu Torina. Po njenih besedah je zlikovca Bernadillo po Alvarjevem odhodu postala drznejša in jo obtožila, da je hudobni duh, ki je kriv, da je ugrabil kapitana četverice neapeljskega kralja. Vsi v grozi so se odvrnili od nje in z velikimi težavami ji je uspelo pobegniti iz Benetk. Alvar, poln obžalovanja, še vedno ni opustil ideje, da bi obiskal svojo mamo. Vse se je zdelo ovirano pri tej nameri: kočija se je nenehno razpadala, elementi so divjali, konji in mulci so se izmenično zaletavali v blaznost, Biondetta pa je trdila, da bi Alvar želel oboje uničiti. Nedaleč od Extremadure je mladenič ujel oko Berta, sestre svoje medicinske sestre. Ta poštena vaščanka mu je povedala, da je Dona Mencia blizu smrti, saj ni mogla prenesti novice o groznem vedenju sina. Kljub protestom Biondette je Alvar ukazal vožnjo v Maravillas, toda potem je os spet počila pri vozišču. Na srečo je bila v bližini kmetija, ki je pripadala vojvodini Medine Sidonije. Najemnik Marko je toplo sprejel nepričakovane goste in jih povabil k udeležbi na poročni pogostitvi. Alvar je sklenil pogovor z dvema ciganoma, ki sta mu obljubila, da mu bosta povedala marsikaj zanimivega, vendar je Biondetta naredil vse, da ta pogovor prepreči. Ponoči se je zgodilo neizogibno - mladenič, ganjen s solzami svoje ljubljene, se ni uspel osvoboditi svojega sladkega objema. Naslednje jutro je vesela Biondetta prosila, naj je ne kliče več po imenu, ki ne ustreza hudiču - od zdaj naprej Beelzebub čaka na razglasitve ljubezni. Šokirani Alvar ni pokazal upora in sovražnik človeške rase ga je spet prevzel, nato pa se je pred njim pojavil v svoji prvotni obliki - namesto lepega obraza na blazini se mu je pojavila glava odvratne kamele. Pošast z groznim smehom je zataknila neskončno dolg jezik in z groznim glasom vprašala v italijanščini: "Kaj hočeš?" Alvar je zaprl oči in se vrgel z licem na tla. Ko se je zbudil, je zasijalo svetlo sonce. Kmet Marko mu je povedal, da je Biondetta že odšla, velikodušno je plačala za oba.
Alvar je stopil v kočijo. Bil je tako zmeden, da je komaj govoril. V gradu ga je radostno srečala mati - varna in zdrava. Nesrečni mladenič ji je padel pred noge in v obžalovanju pripovedoval o vsem, kar se mu je zgodilo. Potem ko ga je presenečeno poslušala, je mati povedala, da je Berta zaradi hude bolezni že ležala v postelji. Sama Dona Mencia niti pomislila ni, da bi mu poslala denar, ki presega predpisano vsebino, dober, stabilni Pimientos pa je umrl pred osmimi meseci. Končno vojvoda Medina Sidonija nima krajev, kjer je obiskal Alvar. Nedvomno je bil mladenič žrtev zavajajočih vizij, ki so zasužnjile njegov um. Duhovnik je takoj poklical in potrdil, da se je Alvar izognil največji nevarnosti, ki bi mu jo človek lahko izpostavil. Toda v samostan ni treba iti, kajti sovražnik se je umaknil. Seveda bo skušal v spominu oživiti ljubko vizijo - zakonska zakonska zveza bi morala postati ovira za to. Če bo izbranka imela nebeški šarm in nadarjenost, Alvar ne bo nikoli čutil skušnjave, da bi jo vzel za hudiča.